Другое

    Как инвестировать в крипто-стартапы через фонды

    Новости

    Биткоин-кит переместил $330 млн в BTC на неизвестный кошелек

    Биткоин-киты снова в движении, поскольку 27 февраля анонимный пользователь перевел 7073 BTC на неизвестный кошелек после того, как курс...

    Компания FD7 Ventures инвестирует $250 млн в разработчиков Cardano и Polkadot

    FD7 Ventures объявила об открытии нового офиса в Бангалоре, Индия. На новом месте разместится целевой микрофонд FD7 на сумму...

    Чарльз Хоскинсон запустил пул монет ADA

    Чарльз Хосинсон, гендиректор и основатель Input Output HK, компании-разработчика Cardano, представил собственный пул стейкинга токенов ADA. Согласно твиту, новый пул...

    Биткоин-биржа Coinbase намерена разместить акции компании на NASDAQ

    Coinbase подала форму S-1 в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), чтобы стать публичной через прямой листинг....

    Объем торгов на децентрализованных биржах в феврале достиг нового ежемесячного максимума

    Согласно данным, собранным криптовалютным изданием The Block, децентрализованные биржи (DEX) завершат февраль с самым высоким за всю историю месячным...

    Если вы располагаете несколькими миллионами долларов, то вы можете стать квалифицированным инвестором в любом стартапе, чья продукция основана на блокчейне и который собирается выпустить или уже выпустил свои токены.

    А что делать остальным, у кого денег значительно меньше?

    Ещё год-два назад, на этот вопрос специалисты только пожимали плечами. Но сейчас уже появились такие механизмы, как микс-сделки, которые позволяют розничным инвесторам работать на быстро растущем рынке крипто-эмиссий и его экосферы.

    Подобные механизмы, по словам Николая Евдокимова, эксперта по инвестициям в криптовалюты, являются ничем иным, как «технологией сокращения рисков», которая даёт возможность войти на рынок и заработать на его динамике и фондам венчурного или частного капитала (private equity) с миллионными инвестициями, и индивидуальным инвесторам с невысоким уровнем начальных капиталовложений.

    Правильно структурированные микс-сделки помогают решить ключевую проблему фондов инвестировать сугубо в рамках их собственных регламентов. Поскольку фонды, как правило, имеют право покупать только акции стартапа, но не его продукцию, то они не могут вкладываться в покупку ютилити-токена, являющегося цифровым активом стартапа.

    Чтобы сделать участие фондов в стартапе возможным, микс-сделки структурируются следующим образом: стартап предоставляет оценку собственного бизнеса. Фонд-инвестор покупает его акции на основании этой оценки, а стартап выделяет бесплатно токены на всю сумму покупки акций. То есть, эта сделка структурируется для фонда в качестве приобретения эквити, а токены идут на ту же сумму в подарок, как бы страхуя эту сделку.

    Это выгодно для стартапов, которые таким образом закрывают сделки при помощи малого количества инвесторов. Это удобно и фонду-инвестору, поскольку он получает продукт и в виде эквити, и в виде ютилити-токенов. Продукт в виде эквити позволяет фонду войти в сделку и получить возможность большего контроля над стартапом при сохранении ликвидности этой инвестиции. Стартап же, в свою очередь, получает достаточно серьезный объем капитала в рамках одной сделки.

    Когда структурируются подобного рода сделки, то доступ к ним имеют далеко не все. Если инвестор приходит к стартапу с небольшим количеством денег и хочет приобрести пакет акций, то это вряд ли вызовет интерес у стартапа. Именно по этой причине появились фонды, которые работают на массовый рынок, привлекая большое количество физических лиц.

    Такой фонд действует как большой оптовый покупатель, который сразу приобретает значительное количество токенов и эквити у стартапа и передает эти возможности своим инвесторам. Он создает отдельное юрлицо, на баланс которого, с одной стороны, ставится эквити стартапа, а с другой стороны, его токены. Затем фонд выпускает отдельные токены этого юрлица, которые обмениваются сразу на два типа токенов. И для конечных инвесторов, которые не обладают возможностями вложить в стартап большую сумму, фонд предоставляет возможность инвестировать меньше, в зависимости от порога входа в проект, устанавливаемого фондом.

    По мнению экспертов, очень важно обращать внимание на то, какие фонды уже вошли в стартап на этапе ICO и какие условия они предлагают. Многие из них уже могут являться микс-криптовалютными фондами с десятками тысяч вкладчиков. Это значит, что розничные инвесторы смогут участвовать в ICO либо напрямую, либо при помощи такого фонда.

    Часто эти фонды структурированы так: регистрируя юрлицо и переводя на него активы эквити стартапа и его токены, фонд организует две управляющие компании. Первая управляющая компания оперирует токен-активами, а вторая управляет активами в виде эквити. Поскольку фонд, приобретая значительную долю в стартапе как оптовый инвестор, получает, как правило, дисконт, то и условия для розничного инвестора, вкладывающегося в фонд, могут быть весьма привлекательными.

    Подобного рода сделки на рынке сейчас происходят все чаще и чаще, потому что фондам интересно зарабатывать и на правильно выстроенной токен-экономике стартапа, и на росте стоимости эквити-активов стартапа. Таким образом, если фонд работает с розничными инвесторами, то при оптимальных условиях инвесторы смогут заработать и в краткосрочной перспективе, и в долгосрочной.

    Насколько публикация полезна? Нажмите на звезду, чтобы оценить!

    Средняя оценка 0 / 5. Количество оценок: 0

    Также на Bitbetnews

    История криптографии: от возникновения до наших дней

    Привет, читатели. Сегодня мы поговорим о науке, которую можно назвать основой основ цифрового мира — о криптографии. Мало кто...

    Простыми словами для новичков о том, что такое блокчейн

    Председатель Сбербанка России, Герман Греф заявил, что блокчейн – это технология, которая может разрастись до масштабов интернет. Такая новость...

    Простыми словами для чайников о том, что такое криптовалюта

    Приветствуем тебя. Мы решили посвятить статью нашим новым читателям, которые только начинают изучать криптовалюты и все, что с ними...

    Что такое фиатная валюта? Виды и примеры фиатных денег. Отличие фиата от криптовалют

    Привет, читатели. Если вы хоть немного читали о криптовалюте, то наверняка слышали о ее многочисленных достоинствах по сравнению с...

    Что такое майнинг простыми словами?

    Здравствуйте дорогие друзья, в сегодняшней статье мы расскажем вам, что такое майнинг. Ведь если рассматривать сферу криптовалют, то это...

    Обзоры кошельков

    Лидеры мнений

    Инструкции по покупке криптовалют

    - Advertisement -

    Популярные категории

    ТОП кошельков для криптовалют или лучший кошелек для криптовалют

    Октябрь, для нашего блога был не только месяцем обзора криптовалютных бирж, но и месяцем обзора криптовалютных кошельков. Поэтому, мы...

    ТОП обменников криптовалют или лучший обменник криптовалют

    Хола амигос. Таким приветствием мы решили добавить немного испанской нотки в наши будни. Данную статью мы посвятили обменникам криптовалют,...

    ТОП криптовалютных бирж | Лучшая криптобиржа | Рейтинг 2021

    Привет друзья! В данной статье, мы представим вам Рейтинг криптобирж 2021 года, по мнению редакции сайта BitBetNews. Представленные в данном...

    ТОП брокеры криптовалют или лучший криптоброкер

    Привет друзья, сегодня мы расскажем о брокерах принимающих криптовалюту. В этой сфере, мы проработали не один год, поэтому...

    Рейтинг криптовалютных бирж

    Друзья, время идет, а рынок криптовалют развивается все больше и терпит изменения. Сегодня, мы решили обновить свой рейтинг криптовалютных...

    ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

    Please enter your comment!
    Please enter your name here